「ファクタリングで資金繰りは改善する？」
「資金繰りが厳しくなってからでも活用できる？」

近年ファクタリングを利用する企業も増えており、資金調達法のひとつとして認知されつつあります。このファクタリングという資金調達法が、企業の資金繰り悪化の対策にどの程度効果があるのか？気になる方も多いかと思います。

この記事では、ファクタリングが資金繰り悪化にどの程度効果があるのか？また、どのように利用するのが効果的かなどに関してまとめていきたいと思います。

資金繰りが悪化した場合の対処法

企業経営をしていれば、資金繰りが悪化するというシーンは必ず訪れます。常に安定した経営を行い、安定して成長し続けていけるのが理想ですが、そんな理想的な経営は簡単ではありません。

では、資金繰りが悪化した場合、どのような対処法があるのか。いくつか紹介していきましょう。

金融機関から資金融資を受ける

資金繰り改善と聞いて、真っ先に思い浮かぶのが資金融資でしょう。

銀行や日本政策金融公庫などの金融機関から資金融資を受け、その資金によって資金繰りを改善するという方法です。

こうした金融機関からの融資は、非常に有効な方法であり、利用できる企業はぜひ利用すべきでしょう。金融機関から資金融資を受けるということは、当然ですが長期間返済していく義務が発生します。

しかし、資金融資を受けることができたということは、銀行等の金融機関が、この企業であれば返済可能であると判断したということになります。金融機関からのお墨付きがあれば、取引先としてもある程度安心感を持って取引をできますし、企業経営上プラスになる部分も大きいでしょう。

しかし、こうした資金融資に関しては、厳しい審査に通過する必要があります。融資審査では、申し込んだ時点での経営状況はもちろん、長期的な視点での経営状況が審査対象となります。

そのため、長期的な経営企画書や、返済のための事業計画書など、いろいろな書類の提出が必要となり、しかも審査の通過率も高くはありません。

利用できる状況であればまずは資金融資を検討する。これが資金繰り改善の最初のステップでしょう。

持っている資産を売却する

企業にもいろいろな資産があります。不動産や株式など企業が手持ちの資産を売却することで運転資金に充当し、資金繰りを改善するという方法があります。

手持ちの資産を売却するという方法は、何より借り入れとは違い返済の義務が発生しません。そのためノーリスクで資金繰り改善を目指せるため、この点ではおすすめの方法となります。

一方資産売却のデメリットは、即現金化が難しいという点、またタイミングによっては損失が発生するという点でしょう。

不動産の場合、売却すると決めても買い手がいなければすぐに売却できるものではありません。売却手続きを始めて、買い手が見つかり、買取金額で折り合いがついて初めて現金化が目指せる方法ですので、スピード感という点では問題がある方法となります。

株式の場合、売却を決めれば比較的スピード感を持って現金が手に入りますが、タイミング次第では大きな損失が出る可能性があります。株価が落ちているタイミングで売却してしまうと、利益を出すどころか損失が出てしまいます。

タイミング次第という点では不動産も同様でしょう。手持ちの資産を売却して資金繰りを改善させたいという場合、そのタイミングによって大きな影響が出るという点は意識しておいた方がいいでしょう。

事業を縮小する

資金繰りを改善させるためには、新たに資金を増やすか、経営に必要な資金を絞るかの2つの方法が考えられます。

ここまでは資金を増やす方法を紹介しましたが、もう一つの方法として企業経営に必要な資金を絞り込むという方法もあります。経営に必要な資金を減らすということは、単純に事業を縮小するということになります。

事業を縮小する、人員を整理して人件費を減らすというのが具体的な対策となりますが、事業を縮小するということは、企業として成長するのが難しくなるということでもあります。この点は留意した上で検討した方がいいでしょう。

資金繰り悪化にはファクタリングが最適？

資金繰り改善の対策をいくつか紹介しましたが、その中で注目したいのが手持ちの資産を売却するという方法。その中で不動産や株式などは、売却のタイミングなどによっては損失が出てしまう可能性があります。

そこでおすすめしたいのが手持ちの売掛債権を売却するファクタリングという方法です。売掛債権に関しては、売却すると決めればすぐに売却できますし、売却するタイミングで価格が変動するということもありません。

では、企業の資金繰り対策にはファクタリングが最適解なのか？ファクタリングの特徴や資金繰り対策への適正に関して紹介していきましょう。

売掛金を早期現金化

ファクタリングは手元にある売掛債権を、ファクタリング会社に譲渡し、売掛金を早期現金化するという資金調達法です。

大きな特徴としては、まずは貸金契約ではなく債権譲渡契約であるという点が挙げられます。債権譲渡契約であるため返済の必要もなく、自社の信用情報にも影響を与えません。また、申し込んでから現金を手にするまでの時間も短く、最短申し込み即日に現金化も可能です。

同じ資産を売却するほかの方法と比較しても、タイミングの影響を受けず、現金化が早いという点で有利な資金繰り改善法ということができるでしょう。

一時的な資金繰り悪化には効果大

ファクタリングは現金化が早く、資金繰り改善には有効な資金調達法です。ただしその特徴は把握しておく必要があります。

ファクタリングは売掛金を早期現金化する方法ですので、本来売掛金が入金されるタイミングでの入金がなくなる方法でもあります。

恒常的な資金繰りの悪化の場合、一度ファクタリングを利用してしまうと、繰り返し利用しないと資金繰り改善に追いつかないというケースも考えられます。

ファクタリングはどちらかといえば、一時的な資金繰りの悪化に対し有効な資金調達法ということができるでしょう。

資金繰り改善への効果的な利用法

資金繰り悪化といっても、起こり得る状況は1つとは限りません。一時的な資金繰りの悪化というケースもありますし、継続的に運転資金が厳しくなるというケースも考えられます。

では、資金繰り改善にはどのような方法が考えられるのか。この点を説明していきましょう。

必要最低限の金額で利用

資金繰り改善にファクタリングは一定の効果が望める方法です。しかし、対応できるのは原則一時的な資金繰り悪化に対して。恒常的な資金繰り悪化の対策としては、なかなか利用が難しい資金調達法です。

ファクタリングは急に現金が必要になった場合など、予期せぬ資金繰り悪化に対しては非常に有効な手段ですので、その点を意識して利用するといいでしょう。

ファクタリングを利用する場合は、すべての売掛債権をいきなりファクタリングするのではなく、必要最低限の金額をファクタリングで準備するのがおすすめ。急場を凌ぐイメージで利用するのがいいでしょう。

資金融資などと併用する

企業としての資金繰りが厳しくなるというのは、企業としてはあまり歓迎できない状況です。こうした資金繰りの悪化を改善するには、その原因を特定し、有効な手段をとることが重要です。

おすすめは、ファクタリングで一時的に資金繰りを改善しつつ、原因をしっかりと特定しその対応をする方法。そのためにはファクタリングを資金融資と併用しながら、ある程度長期的な視点で改善していくのがおすすめです。

まとめ

企業経営する中で、資金繰りが厳しくなる瞬間というのは訪れるものです。原材料費の高騰や円安円高といった為替レートの変動、原油価格の高騰なども資金繰り悪化の影響となります。

こうした資金繰りの悪化に対応するにはいくつかの方法が考えられますが、その中でも有効に活用したいのがファクタリングです。

ファクタリングは売掛債権を現金化する方法のため、利用するタイミングと関係なく利用できますし、利用すればすぐに現金化できる資金調達法ですので、資金繰り改善にも有効な方法となります。

ただし資金繰り悪化の根本的な解決をするためには、ファクタリングだけでは足りないケースも多いため、資金融資などほかの資金調達法と併用しつつ利用していくのが効果的でおすすめです。